École Nationale Supérieure de
Techniques Avancées

Résumé

Ce rapport de stage de master dresse le bilan de mes six mois de stage à Total Gas and Power Limited. En particulier, ce stage a consisté à faire de la recherche appliquée sur la quantification optimale dans le but de comprendre la technique, et poser les fondations pour une possible application commerciale ultérieure. La quantification optimale de lois de probabilité a été récemment appliquée avec succès à la valorisation de contrats d’approvisionnement énergétiques modélisés via des options swings. Parallèlement, une nouvelle technique de quantification mettant à profit la triangulation d’un espace de probabilités a vu le jour dans les dernières années. Cette m´méthode se comporte de manière intéressante sur les options américaines. Tous ces éléments ont conduit l’équipe de recherche pour le Front Office à se pencher sur la question. Les deux méthodes de quantification sont introduites dans le chapitre 2. Le chapitre 3 permet de comprendre le comportement des méthodes dans les applications numériques. Puis, le chapitre 4 étend le champ d’application de la quantification aux chaînes de Markov. Les annexes A et B détaillent l’implémentation de la quantification optimale. L’annexe C reproduit un exemple d’études que j’ai dû réaliser au cours des six derniers mois. En tant que rapport de fin d’études, le chapitre 5 répond à des exigences spécifiques sur le déroulement du stage en lui-même et ce que je retire de cette expérience.